Quản lý rủi ro trong giao dịch Hàng hóa phái sinh

Quản lý rủi ro trong giao dịch Hàng hóa phái sinh

Giao dịch trong 1 khoảng thời gian dài, chắc chắn nhà đầu tư sẽ có những lúc phạm phải sai lầm dẫn đến thua lỗ, không một nhà nhà giao dịch mà có thể giao dịch với tỷ lệ thành công đạt 100%

Trong bài viết này, chúng ta sẽ cùng nhau thảo luận vấn đề tại sao quản lý rủi ro lại quan trong đối với các chiến lược giao dịch của bạn và đưa ra các gợi ý cần lưu ý khi lập chiến lược giao dịch Hàng hóa phái sinh của bạn

TẠO SỰ CÂN BẰNG PHÙ HỢP TRONG GIAO DỊCH

Để thành công như một nhà giao dịch chuyên nghiệp, giá trị của các khoản lỗ tiềm năng của bạn cần nhỏ hơn so với mức lợi nhuận tiềm năng trên mỗi trạng thái mở. Nếu không có thái độ kỷ luật đối với rủi ro và lợi nhuận, bạn rất dễ rơi vào cái bẫy giữ vị trí thua lỗ quá lâu. Khi đó bạn sẽ hy vọng mọi thứ sẽ quay đầu trước khi trạng thái đó kết thúc với một khoản lỗ lớn, điều này làm cho mục tiêu ban đầu của bạn là kiếm được một khoản lợi nhuận nhỏ trong vài giờ trở nên không có ý nghĩa

Lợi nhuận trong giao dịch dài hạn có thể được mô tả như một sự kết hợp chiến thắng của:

  • Số lượng giao dịch có lợi nhuận lớn hơn số lượng giao dịch thua lỗ và
  • Giá trị trung bình của lợi nhuận trên mỗi giao dịch cao hơn so với giá trị thua lỗ trung bình trên mỗi giao dịch

Điều quan trọng là bạn kết hợp các tỷ lệ này và mối quan hệ giữa rủi ro và lợi nhuận. Ví dụ, nhiều nhà giao dịch thực sự có số lần giao dịch thua lỗ nhiều hơn so với số lần giao dịch thành công, nhưng họ vẫn kiếm được tiền vì giá trị trung bình của mỗi lần thua lỗ nhỏ hơn rất nhiều so với phần lợi nhuận họ thu được khi giao dịch thành công. Những người khác có giá trị lợi nhuận trung bình vừa phải so với thua lỗ nhưng tỷ lệ vị trí chiến thắng tương đối cao.

TẠI SAO QUẢN LÝ RỦI RO LẠI QUAN TRỌNG

Các nhà giao dịch có kinh nghiệm tin rằng ngày cả khi các chiến lược sẽ thành công trong dài hạn vẫn có thể khiến bạn gặp rủi ro trong ngắn hạn và trong hạn, bao gồm:

  • Các khoản lỗ đáng kể liên tiếp diễn ra.
  • Thi thoảng thua lỗ lớn khi giá chênh lệch qua mức dừng lỗ, ví dụ do sự ảnh hưởng của các tin tức có tác động lớn.
  • Những thay đổi trong hoàn cảnh thị trường có nghĩa là bạn không bao giờ có thể chắc chắn rằng chỉ vì một chiến lược đã hoạt động tốt trong quá khứ, nó sẽ tiếp tục hoạt động tốt trong tương lai

NẾU KHÔNG CÓ QUẢN LÝ RỦI RO, CÁC TRƯỜNG HỢP NHƯ THẾ NÀY CÓ THỂ DẪN ĐẾN

  • Mất toàn bộ vốn mà bạn dung để đầu tư hoặc nhiều hơn thế
  • Khoản lỗ quá lớn so với tình hình tài chính của bạn
  • Phải đóng các trạng thái mở của bạn không đúng thời điểm vì lúc đó tài khoản của bạn không đủ tiền để duy trì tỷ lệ ký quỹ theo quy định
  • Sự cần thiết phải kéo dài thời gian giao dịch có lợi nhuận và thận trong chỉ để phục hồi các khoản lỗ của bạn và khôi phục vốn đầu tư của bạn về mức ban đầu

Thua lỗ: 10%

Lợi nhuận đạt được cần thiết: 11%

Thua lỗ: 15%

Lợi nhuận đạt được cần thiết: 17%

Thua lỗ: 25%

Lợi nhuận đạt được cần thiết: 33%

Thua lỗ: 30%

Lợi nhuận đạt được cần thiết: 42%

Thua lỗ: 50%

Lợi nhuận đạt được cần thiết: 100%

Thua lỗ: 75%

Lợi nhuận đạt được cần thiết: 300%

Thua lỗ: 90%

Lợi nhuận đạt được cần thiết: 900%

Tất nhiên, vẫn có khả năng các kịch bản trên có thể phát sinh ngay cả khi bạn đã sử dụng các chiến lược quản lý rủi ro thích hợp. Mất hơn 30% tài khoản của bạn có thể dẫn đến một nhiệm vụ lớn chỉ là khôi phục những gì bạn đã mất. Sau khi thua lỗ lớn, một số Nhà đầu tư phải chịu rủi ro lớn hơn và điều này có thể dẫn đến những khó khăn ngày càng cao.

Để đạt được lợi nhuận của một chiến lược thành công trong dài hạn, bạn cần ở trong một trang thái sẵn sàng để tiếp tục giao dịch. Với quản lý rủi ro kém, biến động thị trường lớn không thể trách khỏi hoặc chuỗi thua lỗ ngắn hạn có thể khiến giao dịch của bạn bị đóng lại. Bạn không thể tránh rủi ro như một nhà đầu tư, nhưng bạn cần bảo toàn vốn để kiếm lại những gì đã mất

Một cách tiếp cận rủi ro quản lý để giao dịch nhận ra rằng bạn đang chấp nhận rủi ro nhưng cần phải hạn chế rủi ro trong ngắn hạn để tối đa hóa lợi nhuận ở dài hạn. Quản lý rủi ro yếu là một trong những lý do phổ biến nhất cho sự thất bại trong giao dịch

GIAO DỊCH CẬN BIÊN LÀ CON DAO HAI LƯỠI

 

Giao dịch cận biên là một con dao 2 lưỡi., trong đó nó phóng đại lên các khoản lỗ tiềm năng cũng như lợi nhuận tiềm năng. Điều này càng quan trọng hơn để hạn chế tiếp xúc với các động thái thị trường bất lợi lớn hoặc các chuỗi thua lỗ lớn hơn bình thường

Các quy tắc quản lý rủi ro đôi khi có thể làm giảm lợi nhuận trong ngắn hạn và trung hạn. Sự cám dỗ để bạn từ bỏ quản lý rủi ro thường rất lớn sau một thời gian thành công và thậm chí một giao dịch lớn trong những trường hợp này có thể dễ dàng mất tất cả lợi nhuận mà bạn đã khó nhọc kiếm được trước đó và hơn thế nữa. Tất cả đều quá phổ biến để có nhiều giao dịch thành công với các vị trí nhỏ hơn, theo sau là những tổn thất không thể tránh khỏi xảy ra ngay khi bạn quyết định đảm nhận các vị trí lớn hơn.

Một cách tiếp cận nhất quán, có kiểm soát để giao dịch có nhiều khả năng thành công trong dài hạn. Dần dần gộp tài khoản của bạn bằng cách để lại lợi nhuận của bạn trong tài khoản và tăng dần các vị trí của bạn phù hợp với số vốn tăng thêm của bạn là một con đường dễ dẫn đến thành công hơn là tập trung quá mức trong ngắn hạn.

Quản lý rủi ro tốt cũng có thể cải thiện chất lượng của các quyết định giao dịch của bạn, bằng cách giúp tâm lý của bạn tiếp cận với thị trường. Bước vào một chu kỳ quá tự tin theo sau là sự thận trọng quá mức là một vấn đề phổ biến đối với các nhà giao dịch. Giao dịch mà không có quản lý rủi ro làm cho điều này nhiều khả năng.

Quản lý rủi ro liên quan đến việc giới hạn các vị trí của bạn để nếu thị trường biến động lớn hoặc chuỗi thua lỗ lớn liên tiếp xảy ra, tổn thất chung của bạn sẽ là thứ bạn có thể chi trả một cách hợp lý. Nó cũng nhằm mục đích giữ lại nguyên vẹn số tiền giao dịch của bạn để bạn có thể phục hồi các khoản lỗ thông qua giao dịch có lợi nhuận trong một khung thời gian hợp lý.

QUY TẮC QUẢN LÝ RỦI RO

Nếu giao dịch của bạn được hỗ trợ bởi một bộ quy tắc quản lý rủi ro tốt có thể giúp ích rất nhiều trong việc tránh chu kỳ hưng phấn và sợ hãi thường dẫn đến việc ra quyết định sai lầm của bạn. Quản lý rủi ro tốt có thể giải phóng bạn để giúp bạn nhìn vào thị trường một cách khách quan và đi theo dòng chảy của thị trường, tự tin vào kiến ​​thức rằng bạn đã thực hiện các bước hợp lý để hạn chế rủi ro thua lỗ lớn.

HẠN CHẾ VỐN GIAO DỊCH CỦA BẠN

Điều đầu tiên để quyết định là bạn sẽ dành bao nhiêu vốn cho giao dịch.

Nhiều người là nhà đầu tư cũng như nhà đầu cơ. Ví dụ: bạn có thể nắm giữ các hợp đồng kỳ hạn xa. Giao dịch thường đề cập đến việc mua và bán để tìm kiếm lợi nhuận từ những thay đổi giá tương đối ngắn hạn. Mặt khác, đầu tư liên quan đến việc nắm giữ tài sản để kiếm thu nhập và tăng vốn thường xuyên trong một thời gian tương đối dài. Có thể là một ý tưởng tốt để lập kế hoạch, tài trợ và vận hành đầu tư và giao dịch của bạn một cách riêng biệt, vì mỗi hoạt động liên quan đến các phương pháp khác nhau để quản lý chiến lược và rủi ro.

Một số yếu tố bạn có thể muốn xem xét bao gồm:

  • Tình hình tài chính nói chung của bạn
  • Mục tiêu giao dịch
  • Chịu đựng rủi ro
  • Kinh nghiệm trước đây là một nhà đầu tư hoặc đầu cơ

Duy trì sự thành công nên được xem xét quan trọng. Tốt nhất là giới hạn vốn giao dịch của bạn ở mức mà bạn có thể đủ khả năng để mất nếu gặp sự cố. Như đã thảo luận trước đây, phương pháp này có thể có thêm lợi ích là cho phép bạn giao dịch mà không cảm thấy quá nhiều áp lực và cải thiện việc ra quyết định.

Tiến hành kiểm tra căng thẳng của riêng bạn

Một chiến lược hữu ích trong việc quyết định phân bổ bao nhiêu vốn và rủi ro cho giao dịch là tiến hành kiểm tra căng thẳng của chính bạn. Tính toán tổn thất trong trường hợp xấu nhất có thể xảy ra nếu có một động thái thị trường rất lớn hoặc một chuỗi thua lỗ lớn tại thời điểm bạn mở vị trí tối đa của mình.

Quyết định xem bạn có đủ khả năng này hay không và liệu bạn có thể giải quyết nó một cách tình cảm hay không, hãy nhớ rằng có thể mất nhiều hơn số tiền gửi ban đầu của bạn. Giới hạn vị trí giao dịch của bạn ở một cái gì đó bạn có thể xử lý trong những trường hợp này. Bạn cũng nên đảm bảo rằng bạn có sẵn tiền mặt để hỗ trợ các hoạt động giao dịch theo kế hoạch của bạn. Ngay cả khi bạn cảm thấy thoải mái với rủi ro chung mà bạn gặp phải, tốt nhất bạn nên đảm bảo rằng bạn có đủ tiền trong tài khoản hoặc có sẵn trong tài khoản ngân hàng, để hỗ trợ các hoạt động giao dịch của bạn mọi lúc.

Cuối cùng, nếu bạn chưa quen với giao dịch, có thể nên thận trọng khi bắt đầu một cách tương đối nhỏ và lên kế hoạch tăng các hoạt động giao dịch của bạn một khi bạn đã phát triển một số kinh nghiệm và chiến lược  thành công

LUÔN SỬ DỤNG LỆNH DỪNG LỖ

Giao dịch thành công liên quan đến việc cân bằng rủi ro và lợi nhuận. Những người giao dịch giỏi luôn tìm ra nơi họ sẽ cắt lỗ cho một giao dịch trước khi họ tham gia.

Nền tảng giao dịch CQG của chúng tôi được thiết kế để hỗ trợ bạn tiếp cận tỷ lệ rủi ro / lợi nhuận cho giao dịch. Bạn có thể đặt lệnh dừng lỗ hoặc lệnh dừng lỗ được đảm bảo khi bạn mở một vị trí mới. Lệnh dừng lỗ được sử dụng để thoát khỏi các vị trí sau khi giá di chuyển so với vị trí của bạn.

Lệnh dừng bán được sử dụng nếu giao dịch mở của bạn là mua. Lệnh dừng bán chỉ có thể được đặt ở mức thấp hơn giá thị trường hiện tại. Nếu thị trường rơi vào mức giá dừng mà bạn chỉ định, lệnh sẽ trở thành lệnh thị trường để bán ở mức giá có sẵn tiếp theo.

Lệnh dừng thường được gọi là lệnh dừng lỗ, nhưng chúng cũng có thể được sử dụng để chốt lãi. Ví dụ, một chiến lược phổ biến là tăng mức dừng lỗ bán của bạn lên cao hơn khi thị trường tăng cao hơn. Điều này có thể được quản lý dễ dàng bằng cách áp dụng chức năng dừng lỗ. Một lệnh dừng lỗ được sử dụng nếu giao dịch mở của bạn là để bán và bạn đang ngược lại thị trường. Một lệnh dừng mua chỉ có thể được đặt trên giá thị trường hiện tại. Nếu thị trường tăng đến mức giá dừng mà bạn đã chỉ định, lệnh sẽ trở thành lệnh thị trường để mua ở mức giá có sẵn tiếp theo.

TRƯỢT GIÁ

Điều quan trọng cần biết là các điểm dừng có thể được lấp đầy ở một mức giá xấu hơn hơn mức được đặt trong giao dịch. Bất kỳ sự khác biệt giữa giá thực hiện và mức dừng được gọi là trượt giá. Nguy cơ trượt giá có nghĩa là lệnh dừng lỗ không thể đảm bảo rằng khoản lỗ của bạn sẽ bị giới hạn ở một mức nhất định. Chúng tôi cũng cung cấp các lệnh dừng lỗ được đảm bảo, đây là một cách hiệu quả để bảo vệ an toàn các giao dịch của bạn khỏi bị trượt giá hoặc chênh lệch trong thời gian biến động cao. Một GSLO đảm bảo đóng giao dịch của bạn ở mức giá bạn đã chỉ định, với giá cao.

Điều gì gây ra trượt giá

Một lý do phổ biến cho sự trượt giá là khi khoảng cách giá phản ứng với một sự kiện tin tức lớn. Ví dụ: bạn có thể đặt mức dừng lỗ ở mức 10 đô la trên Hàng hóa phái sinh của hợp đồng lúa mỳ khi hợp đồng đó đang giao dịch ở mức 10,50 đô la. Nếu vì một lý do nào đó như được mùa Lúa mỳ, giá hợp đồng Lúa mỳ giảm xuống 9,50 đô la trước khi quay lại mức như bình thường, lệnh dừng lỗ của bạn sẽ được kích hoạt do giá đã giảm xuống dưới 10 đô la. Sau đó, nó trở thành một lệnh thị trường và được bán ở mức giá có sẵn tiếp theo. Nếu giá đầu tiên mà khối lượng của bạn có thể được thực hiện là 9,48 đô la, lệnh bán của bạn sẽ được thực hiện ở mức giá đó. Trong trường hợp này, bạn sẽ bị trượt 52 cent mỗi hợp đồng.

Trượt giá đặc biệt phổ biến trong thị trường hàng hóa phái sinh vì thị trường đóng cửa qua đêm. Không có gì lạ khi giá Lúa mỳ mở cửa cao hơn hoặc thấp hơn một chút so với giá của ngày hôm trước, điều này khiến cho việc trượt giá dễ dàng xảy ra đối với các lệnh dừng lỗ. Trượt giá cũng có thể xảy ra khi không có đủ khối lượng để điền vào lệnh dừng của bạn ở mức giá được chỉ định.

Mặc dù các lệnh dừng lỗ đôi khi có thể bị trượt giá, nhưng chúng là một công cụ quan trọng trong quản lý rủi ro. Đó là cách quản lý rủi ro tốt để có một lệnh dừng lỗ tại chỗ cho mọi vị trí bạn mở. Tốt nhất là đặt lệnh dừng lỗ cùng lúc với khi bạn tham gia giao dịch.

Ưu điểm của việc sử dụng lệnh dừng lỗ

– Bạn có thể kiểm soát rủi ro của mình và giảm khả năng thua lỗ lớn bất ngờ có thể khiến bạn mất cảnh giác mà không có điểm dừng lỗ tại chỗ.

– Bạn đang sử dụng một cách tiếp cận kỷ luật để giao dịch. Đặt lệnh dừng khiến bạn cân nhắc nơi cắt lỗ trước khi bạn tham gia giao dịch. Nó cũng làm giảm sự cám dỗ để ‘chạy’ thua lỗ với hy vọng hòa vốn.

– Nó giúp bạn đánh giá rủi ro và lợi nhuận.

– Bạn có thể đo lường lợi nhuận đạt được trên mỗi giao dịch so với khoản lỗ tiềm năng ban đầu. Đây là sự khác biệt giữa giá vào cửa của bạn và giá dừng ban đầu.

– Bạn có thể quyết định không tham gia một số giao dịch nếu tiềm năng lợi nhuận quá nhỏ so với rủi ro ban đầu.

– Nó giúp bạn quản lý thời gian. Lệnh dừng lỗ được kích hoạt tự động, nghĩa là bạn không cần phải dán mắt vào màn hình theo dõi vị trí của mình.

Sử dụng kích thước phần trăm cố định vị trí

Làm việc ở đâu để đặt lệnh dừng lỗ là một yếu tố quan trọng trong lợi thế giao dịch của bạn. Một cách tiếp cận thường được sử dụng là đặt lệnh dừng lỗ tại nơi đầu tiên mà chiến lược bạn đang theo có thể được cho là đã thất bại.

Định cỡ phần trăm cố định liên quan đến việc tính toán kích thước vị trí trên mỗi giao dịch mới sao cho mức thua lỗ ở mức dừng lỗ ban đầu bằng với tỷ lệ phần trăm cố định của các khoản tiền trong tài khoản của bạn, chẳng hạn như 1% hoặc 2%.

Ví dụ: một nhà giao dịch có 10.000 đô la trong tài khoản của họ có thể đặt kích thước của từng vị trí mới để mức thua lỗ tại lệnh dừng lỗ ban đầu không nhiều hơn 2% vốn của họ, hoặc 200 đô la.

Nền tảng giao dịch của chúng tôi tính toán tổn thất gần đúng tiềm năng nếu giá giảm xuống mức dừng bạn đặt.

Định cỡ phần trăm cố định có một số lợi ích:

– Đây là một phương pháp hợp lý của kích thước vị trí liên quan đến rủi ro

– Vị trí của bạn tự động trở nên nhỏ hơn nếu bạn chịu lỗ, giúp bảo toàn vốn giao dịch của bạn. Nó tránh kích thước vị trí thất thường và nguy cơ có vị trí lớn khi bạn thua nhưng chỉ có vị trí nhỏ khi bạn giành chiến thắng

– Nó cung cấp một phương pháp tăng dần kích thước vị trí của bạn khi bạn kiếm tiền. Điều này có thể giúp vốn giao dịch của bạn tăng trưởng ổn định trong khi vẫn duy trì mức rủi ro phần trăm tương tự

– Một trong những điều cần xem xét khi đặt tỷ lệ phần trăm kích thước vị trí của bạn là số vốn giao dịch bạn sẽ chuẩn bị mất sau một chuỗi thua lỗ liên tiếp rất lớn. Sử dụng 1%, bạn sẽ mất 13% vốn sau 14 lần thua lỗ liên tiếp. Sử dụng 2%, bạn sẽ mất 25% vốn nếu bạn có 14 lần thua lỗ liên tiếp.

Việc sử dụng tỷ lệ phần trăm vị trí khác nhau có thể ảnh hưởng đến vốn của bạn như thế nào

Đặt giới hạn trên cho số lượng hoặc giá trị của các vị trí bạn đã mở bất kỳ lúc nào

Quy tắc này nhằm bảo vệ vốn giao dịch của bạn nếu bạn mở các vị trí khi có một sự kiện thị trường bất lợi duy nhất.

Ví dụ: các nhà giao dịch sử dụng kích thước vị trí phần trăm cố định 1,5% có thể tự đặt ra một quy tắc rằng họ sẽ không có nhiều hơn 10 hoặc có thể 15 vị trí mở bất kỳ lúc nào. Giả sử không có sự trượt dốc, điều này có nghĩa là khoản lỗ của họ sẽ không quá 15% hoặc 22,5% vốn giao dịch nếu họ thua trên tất cả các vị trí. Tùy thuộc vào bạn để đặt giới hạn mà bạn cảm thấy phù hợp với hoàn cảnh và giao dịch của mình.

Như đã thảo luận, chia sẻ các trạng thái của thị trường Hàng hóa phái sinh có thể dễ bị tổn thương hơn các thị trường khác để vượt qua mức dừng lỗ vì họ đóng cửa qua đêm. Để quản lý rủi ro này, có thể trả tiền để có giới hạn về giá trị của tổng số các vị trí CFD dài hoặc ngắn của công ty bạn nắm giữ tại một thời điểm.

Ví dụ: nếu bạn giới hạn tổng giá trị của các trạng thái hợp đồng chia sẻ lên đến 300% số tiền trong tài khoản của bạn, thì việc giảm 7% qua đêm cho tất cả các vị trí sẽ giới hạn khoản lỗ của bạn ở mức 21% số tiền trong tài khoản của bạn. Giới hạn 200% có nghĩa là bạn sẽ mất 20% tài khoản nếu tất cả các vị trí giảm 10% chỉ sau một đêm.

Đặt giới hạn trên cho số lượng vị trí bạn đã mở trong các công cụ liên quan chặt chẽ

Đa dạng hóa cũng quan trọng đối với các nhà giao dịch cũng như đối với các nhà đầu tư. Điều quan trọng là không có tất cả trứng của bạn trong một giỏ

Bạn có thể xem xét việc có không quá hai vị trí dài hoặc ngắn trong các công cụ liên quan chặt chẽ. Net dài đề cập đến sự khác biệt giữa tổng số vị trí dài và tổng ngắn của bạn, ví dụ: sáu vị trí dài và bốn vị trí ngắn có nghĩa là bạn dài hai vị trí.

Ví dụ về các công cụ liên quan chặt chẽ sẽ bao gồm:

  • Các mặt hàng liên quan chặt chẽ, ví dụ, lúa mì, ngô và đậu tương

Đặt giới hạn trên cho tổng thiệt hại từ một chiến lược duy nhất

Thương nhân đôi khi có xu hướng sử dụng các chiến lược giao dịch khác nhau. Nó trả tiền để vẽ một dòng trên một bộ quy tắc giao dịch duy nhất nếu nó mất quá nhiều vốn của bạn.

Một cách tiếp cận hữu ích có thể là đặt ra các giới hạn nhỏ hơn cho các chiến lược mới, nhưng phải khoan dung hơn với chiến lược đã được chứng minh rằng bạn đã sử dụng thành công trong một thời gian dài và nơi bạn quen thuộc với lịch sử rủi ro của nó, bao gồm cả số lần thua lỗ liên tiếp và dừng trượt trượt.

Trả lời

Email của bạn sẽ không được hiển thị công khai. Các trường bắt buộc được đánh dấu *

Mở tài khoản MIỄN PHÍ

Hãy để tiền của bạn sinh sôi. Hãy cho bạn cơ hội tìm hiểu về kênh đầu tư  mới và tạo thu nhập thu động

Mở tài khoản

Hãy để chúng tôi tư vấn cho bạn: 0398589999

Contact Me on Zalo